Es posible que haya pabellón departir de «robo-asesores» como Betterment y Wealthfront. Los asesores robóticos son firmas de inversión que usan algoritmos informáticos para volver su fortuna («robo» se refiere a una computadora que invierte por usted, a diferencia de un asesor costoso).
Probablemente te estés preguntando si son una buena inversión y si deberías usar uno. Como el autor más vendido del NYT sobre finanzas personales, déjame desglosarlo por ti.
NOTA: Si buscas más información sobre volver, te recomiendo adivinar estos otros artículos que he escrito:
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¿Por qué los robo advisors se hicieron populares?
Robo-advisors tomó los servicios de planificación financiera de élite que ofrecen a los clientes los asesores financieros y las firmas de inversión de servicio completo como Fidelity y los hizo accesibles para la persona promedio.
¿Sabes cómo Uber hizo que los autos privados fueran más accesibles y convenientes que los taxis? Eso es más o menos lo que los robo-advisors le han hecho a la industria de las inversiones.
Robo-advisors implementó nueva tecnología para ofrecer recomendaciones de inversión a tarifas bajas. Han mejorado la interfaz para que pueda registrarse en tangente, contestar algunas preguntas y entender exactamente dónde poner su fortuna en minutos.
Y han personalizado la experiencia para que pueda sumar sus objetivos, como comprar una casa, por ejemplo, y reservar fortuna automáticamente para ellos.
¿Son los robo advisors una buena inversión?
Tengo fuertes opiniones sobre los robo-advisors:
Si admisiblemente son buenas opciones, no creo que valga la pena el costo y creo que hay mejores opciones.
Elegí específicamente como ejemplo vanguardia y han permanecido fieles a ellos durante muchos abriles.
Permíteme explicarte los pros y los contras de los robo advisors para que puedas tomar tu propia intrepidez.
Pros y contras de los robo advisors
Beneficios de usar un robo advisor
En los últimos abriles, los robo advisors han hato popularidad por tres razones:
■ La facilidad de uso. Tienen hermosas interfaces en la web y en tu teléfono. Ofrecen mínimos bajos y facilitan la transferencia de su fortuna y el aparición de la inversión.
■ Tarifas bajas. En normal, sus tarifas comenzaron más bajas que las de las firmas de inversión de pleno derecho como Fidelity y Schwab. (Estas empresas detectaron rápidamente a su competencia y redujeron sus tarifas en consecuencia, mientras que las empresas de bajo costo como Vanguard siempre han tenido tarifas bajas).
■ reclamos de mercadotecnia. Los asesores automáticos hacen muchas afirmaciones de marketing. Algunos son ciertos, como su facilidad de uso. Algunos son falsos, bordeando lo incongruencia, como su enfoque en la «pérdida de ingresos fiscales».
Como probablemente habrás notado si has culto alguno de los míos otro contenido del blog Cuando se proxenetismo de finanzas personales, soy un gran defensor de cualquier cosa que extienda el uso de inversiones de bajo costo a la concurrencia popular.
Modificar a prolongado plazo es una parte crucial de comportarse ricamente. Entonces, si las empresas pueden eliminar la complejidad y proporcionar el aparición, e incluso cobrar una tarifa generalmente víctima, soy un fanático.
Estos asesores robóticos han unido características fenomenales que son positivamente aperos, incluida la planificación de objetivos a mediano plazo, como comprar una casa, y objetivos a prolongado plazo, como la subvención.
Encima, a menudo te das cuenta de lo bueno que es poco cuando lo odias.
Por ejemplo, Bank of America me odia por llamarlos públicamente sobre sus tonterías. ¡Perfectamente! En el caso de los robo-asesores, los asesores financieros basados en comisiones generalmente los odian porque usan la tecnología para hacer lo que muchos asesores estaban haciendo, pero más de ocasión.
La método de los consultores no es particularmente convincente. Esencialmente, los asesores financieros dicen que cada persona es diferente y necesita ayuda individualizada, no un consejo normal (¿no le parece? Cuando se proxenetismo de sus finanzas, la mayoría de las personas son casi iguales).
Robo-advisors ha respondido agregando asesores financieros con los que puede departir por teléfono. Los asesores financieros tradicionales dicen que sus consejos brindan valencia más allá de los simples rendimientos. (Mi respuesta: admisiblemente, luego facture por hora, no como un porcentaje de los activos bajo oficina).
Los asesores automáticos surgieron para atender a audiencias previamente ignoradas:
jóvenes que tienen conocimientos digitales y aspiraciones y no quieren quedarse atrapados en una oficina sofocante bajo la tutela de un asesor financiero al azar.
Piense en un empleado de Google que no sabe qué hacer con su fortuna que simplemente se encuentra en una cuenta corriente. Los asesores automáticos han hecho un buen trabajo al dirigirse a esta audiencia.
Pero el real problema aquí es: «¿Valen la pena?»
Mi respuesta es no, sus tarifas no justifican lo que ofrecen. Los robo-advisors más populares tienen excelentes interfaces de heredero, pero no estoy dispuesto a retribuir por ellos. Desde su transigencia, muchos asesores robóticos han escaso sus tarifas, a veces incluso más bajas que Vanguard.
El problema de los robo advisors
Pero hay dos problemas con eso: para llevar la batuta un negocio sostenible con tarifas por debajo del 0,4 por ciento, deben ofrecer funciones nuevas y más costosas y llevar la batuta grandes cantidades de fortuna: estamos hablando de billones de dólares.
Por ejemplo, Vanguard gestiona actualmente nueve veces más activos que Betterment y diez veces más activos que Wealthfront. Este tamaño enorme y puro es una gran preeminencia competitiva para Vanguard, que se ha construido durante décadas para hacer frente a tarifas porcentuales pequeñas y fraccionarias.
Los nuevos asesores robóticos no pueden retribuir estas tarifas bajas a menos que hagan crecer su negocio rápidamente, lo cual es poco probable. En cambio, han recaudado fortuna de capitalistas de peligro que quieren un crecimiento rápido.
Para atraer a más clientes, los asesores robóticos han comenzado a usar trucos de marketing como resaltar una pequeña porción de la inversión, «recoger pérdidas fiscales», que básicamente es entregar una inversión destinada a compensar las ganancias fiscales, que parecen estar haciendo explotar un parte críticamente importante de una cuenta.
Por qué no es tan importante cobrar las pérdidas fiscales
Eso sería como si un fabricante de automóviles gastara millones de dólares para comercializar una capa triple de pintura como una de las partes más importantes de la transacción de un automóvil. Claro, la pérdida de ingresos fiscales puede ahorrarle un poco de fortuna a prolongado plazo. . . Pero no muchos.
Y en muchos casos es innecesario. Es una característica «agradable de tener», pero difícilmente poco para descansar su importante intrepidez sobre en qué compañía volver su fortuna.
Algunos asesores robóticos igualmente han comenzado a ofrecer productos con tarifas más altas, como Wall Street Journal reportado en 2018.
Wealthfront agregó su propio fondo más caro. La proposición utiliza derivados para replicar una popular organización de fondos de cobertura conocida como «paridad de peligro».
Algunos clientes, conexo con los defensores de los consumidores y los competidores, acudieron rápidamente a los foros en tangente para murmurar el costo y la complejidad del fondo. Igualmente encargaron a Wealthfront que agregara automáticamente ciertos clientes al fondo.
“Acabo de revisar mi cuenta y es verdad. Se transfirió fortuna a su fondo de paridad de peligro sin mi consentimiento”, escribió recientemente en Twitter la cliente de Wealthfront Cheryl Ferraro, de 57 abriles, de San Juan Capistrano, California.
«Tuve que ir a mi cuenta y decirles que quería que sacaran mi fortuna de este fondo. Ciertamente sacudió mi fe en ella”, dijo Ferraro en una entrevista.
Este es el resultado predecible cuando un proveedor de bajo costo adquiere hacienda de peligro y necesita crecer rápidamente. O encuentra más clientes o encuentra una forma de ingresar más fortuna con cada cliente.
El resultado final
Creo que Vanguard tiene la preeminencia e invierto a través de ellos.
Pero tenga en cuenta esto: si ha escaso su intrepidez de inversión a un proveedor de bajo costo como Vanguard o un robo-advisor, ya ha tomado la intrepidez más importante de todas: hacer crecer su fortuna a prolongado plazo, inversiones de bajo costo. .
Ya sea que decida usar un robo-advisor o vanguardia u otro corretaje de bajo costo es un pequeño detalle. Elige uno y sigue delante.
